เกี่ยวกับตราสารหนี้ (Bond)
ตราสารหนี้ (Bond)
ตราสารหนี้ หรือ Bond เป็นหนึ่งในเครื่องมือการลงทุนที่น่าสนใจสำหรับผู้ที่ต้องการสร้างความมั่นคงทางการเงิน และกระจายความเสี่ยงในพอร์ตการลงทุน แต่สำหรับหลายคน ตราสารหนี้อาจดูเป็นเรื่องซับซ้อนและเข้าใจยาก วันนี้เราจะพาคุณมาทำความรู้จักกับตราสารหนี้ให้มากขึ้น พร้อมข้อดีและข้อควรระวังในการลงทุน
ตราสารหนี้มีอะไรบ้าง
ประเภทของตราสารหนี้
พันธบัตรรัฐบาล (Government Bond)
ออกโดยรัฐบาลเพื่อใช้ในการลงทุนโครงสร้างพื้นฐานหรือบริหารประเทศ มีความเสี่ยงต่ำที่สุด เพราะรัฐบาลเป็นผู้ค้ำประกัน
พันธบัตรรัฐวิสาหกิจ (State Enterprise Bond)
ออกโดยหน่วยงานรัฐวิสาหกิจ เช่น การไฟฟ้า การประปา เหมาะสำหรับผู้ที่ต้องการความมั่นคงแต่ได้ผลตอบแทนสูงกว่าพันธบัตรรัฐบาล
หุ้นกู้เอกชน (Corporate Bond)
ออกโดยบริษัทเอกชนเพื่อระดมทุนในการขยายกิจการ มีความเสี่ยงสูงกว่าพันธบัตรรัฐบาล แต่ให้ผลตอบแทนที่ดึงดูดมากขึ้น
ข้อดีของการลงทุนในตราสารหนี้
- ความมั่นคง ตราสารหนี้มีความเสี่ยงต่ำ โดยเฉพาะพันธบัตรรัฐบาล
- ผลตอบแทนสม่ำเสมอ ผู้ลงทุนจะได้รับดอกเบี้ยตามระยะเวลาที่กำหนด
- กระจายความเสี่ยง ช่วยลดความผันผวนของพอร์ตการลงทุนเมื่อเทียบกับการลงทุนในหุ้น
ข้อควรระวัง
- ความเสี่ยงจากอัตราดอกเบี้ย หากอัตราดอกเบี้ยในตลาดเพิ่มขึ้น มูลค่าของตราสารหนี้ที่มีอยู่จะลดลง
- ความเสี่ยงด้านเครดิต หากผู้ออกตราสารหนี้ไม่สามารถจ่ายดอกเบี้ยหรือคืนเงินต้นได้ ผู้ลงทุนอาจสูญเสียเงินทุน
- สภาพคล่อง ตราสารหนี้บางประเภทอาจไม่สามารถขายได้ง่ายก่อนครบกำหนด
หุ้นกู้และตราสารหนี้
ตราสารหนี้กับหุ้นกู้ แตกต่างกันไหม?
หลายคนอาจสงสัยว่าหุ้นกู้และตราสารหนี้มีความแตกต่างกันอย่างไร หรือแท้จริงแล้วทั้งสองสิ่งนี้คือสิ่งเดียวกันหรือไม่ เพื่อให้เข้าใจชัดเจน เรามาดูความหมายและความแตกต่างระหว่างหุ้นกู้และตราสารหนี้กัน.
หุ้นกู้ (Corporate Bond) คืออะไร?
หุ้นกู้คือตราสารหนี้ประเภทหนึ่งที่ออกโดยบริษัทเอกชน เพื่อระดมทุนจากนักลงทุน โดยบริษัทจะจ่ายดอกเบี้ยให้กับผู้ถือหุ้นกู้ตามระยะเวลาที่กำหนด และคืนเงินต้นเมื่อครบอายุสัญญา หุ้นกู้เป็นเครื่องมือทางการเงินที่ช่วยให้บริษัทสามารถขยายกิจการ พัฒนาผลิตภัณฑ์ หรือใช้เป็นทุนหมุนเวียนในการดำเนินธุรกิจ
หุ้นกู้และตราสารหนี้มีความสัมพันธ์กัน โดยหุ้นกู้เป็นตราสารหนี้ประเภทหนึ่งที่ออกโดยบริษัทเอกชน ในขณะที่ตราสารหนี้เป็นคำกว้างที่ครอบคลุมตราสารทางการเงินหลายประเภท ทั้งพันธบัตรรัฐบาล พันธบัตรรัฐวิสาหกิจ และหุ้นกู้
การเข้าใจความแตกต่างระหว่างหุ้นกู้และตราสารหนี้จะช่วยให้คุณตัดสินใจลงทุนได้อย่างมีประสิทธิภาพมากขึ้น และเลือกเครื่องมือทางการเงินที่เหมาะสมกับเป้าหมายและความเสี่ยงที่คุณยอมรับได้
หากคุณต้องการคำปรึกษาเพิ่มเติมเกี่ยวกับการลงทุนในตราสารหนี้หรือการออกหุ้นกู้ ติดต่อ MSC International Law Office ทางเรามีผู้เชี่ยวชาญพร้อมให้คำปรึกษา ในการออก Corporate Bond ด้วยประสบการณ์มากกว่า 20ปี
Corporate Bond กับ Corporate Debenture คืออันเดียวกันไหม?
คำถามนี้เป็นคำถามที่หลายคนสงสัย เพราะทั้ง Corporate Bond และ Corporate Debenture ดูคล้ายกันมาก และมักถูกใช้แทนกันในบางบริบท แต่จริงๆ แล้วทั้งสองสิ่งนี้มีความแตกต่างกันในรายละเอียดบางประการ เพื่อให้เข้าใจชัดเจน เรามาดูความหมายและความแตกต่างระหว่าง Corporate Bond และ Corporate Debenture กัน
ความแตกต่างระหว่าง Corporate Bond และ Corporate Debenture
ลักษณะ | Corporate Bond | Corporate Debenture |
---|---|---|
หลักทรัพย์ค้ำประกัน | มีหลักทรัพย์ค้ำประกัน (Secured) | ไม่มีหลักทรัพย์ค้ำประกัน (Unsecured) |
ความเสี่ยง | ความเสี่ยงต่ำกว่า เพราะมีหลักทรัพย์ค้ำประกัน | ความเสี่ยงสูงกว่า เพราะไม่มีหลักทรัพย์ค้ำประกัน |
ผลตอบแทน | ให้ผลตอบแทนต่ำกว่า | ให้ผลตอบแทนสูงกว่า เพื่อชดเชยความเสี่ยงที่เพิ่มขึ้น |
ความนิยม | นิยมในบริษัทที่มีความมั่นคงทางการเงินสูง | นิยมในบริษัทที่ต้องการระดมทุนเร็วและมีความยืดหยุ่น |
สรุป
Corporate Bond และ Corporate Debenture เป็นตราสารหนี้ที่ออกโดยบริษัทเอกชนทั้งคู่ แต่มีความแตกต่างหลักในเรื่องของหลักทรัพย์ค้ำประกันและระดับความเสี่ยง
- Corporate Bond มีหลักทรัพย์ค้ำประกัน ทำให้มีความเสี่ยงต่ำกว่าและเหมาะกับนักลงทุนที่ต้องการความมั่นคง
- Corporate Debenture ไม่มีหลักทรัพย์ค้ำประกัน ทำให้มีความเสี่ยงสูงกว่า แต่ให้ผลตอบแทนที่ดึงดูดมากขึ้น
ทั้งสองประเภทมีจุดเด่นและจุดด้อยแตกต่างกันไป ดังนั้นนักลงทุนควรศึกษาข้อมูลให้ละเอียดและพิจารณาความเสี่ยงที่ตนเองยอมรับได้ก่อนตัดสินใจลงทุน
MSC News
ทีมงานของ MSC ใส่ใจ รอบคอบ และตรงไปตรงมา ส่งผลให้การทำงานร่วมกันกับทีมงานจากทุกๆฝ่ายราบรื่นไร้รอยต่อ ทีมงานของเรา
มีความเชี่ยวชาญระดับสูงและได้รับการแนะนำอย่างต่อเนื่อง สำหรับผู้ที่มองหาที่ปรึกษาในการพาบริษัทเข้าตลาดทุนและออกตราสารหนี้ โดยที่เราเน้นไปที่บริการที่มีประสิทธิภาพและใส่ใจในรายละเอียดทุกขั้นตอน